零息债券的久期（）该债券到期的时间

A.小于5

B.大于5

C.等于5

D.等于票面利率为10%的5年期息票债券的久期

A.久期法则一，零息债券的久期等于它的到期时间。零息债券未来只有一笔现金流，所以这笔现金流的权重为1，而且现金流发生的时间为到期时间，所以，零息债券的久期等于它的到期时间

B.久期法则二，到期时间和到期收益率不变，当息票利率降低时，债券的久期将变长，利率敏感性将增加

C.当息票利率不变时，债券的久期和利率敏感性通常随到期时间的增加而增加。对于所有的息票债券，当其到期时间增加1年时，它的久期增长少于1年

D.假设其他因素不变，当债券的到期收益率较低时，债券的久期和利率敏感性较高

E.无期限债券的久期为（1+y）/y

A.附息债券的麦考莱久期和修正的麦考莱久期小于其到期期限

B.假设其他因素不变，久期越大，债券的价格波动性就越大

C.对于零息券而言，麦考莱久期与到期期限相同

D.对于普通债券而言，当其他因素不变时，票面利率越低，麦考莱久期及修正的麦考莱久期就越大

A．附息债券的麦考莱久期和修正的麦考莱久期小于其到期期限

B．对于零息债券而言，麦考莱久期与到期期限相同

C．对于普通债券而言，当其他因素不变时，票面利率越低，麦考莱久期及修正的麦考莱久期就越大

D．假设其他因素不变，久期越大，债券的价格波动性就越大

A.大于6%

B.等于6%

C.小于6%

D.无法确定

A.在其他条件不变情况下，债券的到期收益率越高，久期越长

B.给定收益率变动幅度，修正久期越大，债券价格波动率越大

C.当收益率变动幅度较小时，无法用久期近似计算的债券的价格变动率

D.在其他条件不变情况下，到期时间越长，久期越大

A.其麦考利久期为2年

B.其修正久期为1.92年

C.其价格为92.46元

D.若利率上升1％，则该债券的价格将下降1.85元

A.11.87

B.12.63%

C.14.44%

D.15.47%

A.10%

B.20%

C.15%

D.以上都不正确

A.低于

B.高于

C.等于

D.不确定