二项式期权定价模型中，对冲比率（Hedging Ratio）是指该期权在两种可能状态下的支付之差除以标的股票支付之差的比值

期权定价模型包括二项式期权定价模型和布莱克-斯科尔斯定价模型。()

布莱克(Black)与舒尔斯(Scholes)两教授在二项式期权定价模型的基础上，运用无风险完全套期保值和模拟投资组合，于 1963年提出了著名的 Black-Scholes期权模型。 ()

在布莱克—斯科尔斯（BLACK-SCHOLES）期权定价模型中，通常需要估计的变量是（ ）。

A. 期权的到期时间

B. 标的资产的波动率

C. 标的资产的到期价格

D. 无风险利率

在布莱克—斯科尔斯（BLACK-SCHOLES）期权定价模型中，通常需要估计的变量是（ ）。

A. 期权的到期时间

B. 标的资产的波动率

C. 标的资产的到期价格

D. 无风险利率

双状态期权定价。

  用双状态模型推导卖出期权的价格公式。

A、没有交易成本

B、投资者都是价格接受者

C、允许以无风险利率借入或贷出资金

D、基础资产(如股票等)价格变动服从随机游走

在却莱克斯科尔斯默顿期权定价模型中，通常需要估计的变量是（ ）。

A.期权的到期时间

B.标的资产的价格波动率

C.标的资产的到期价格

D.无风险利率

在布莱克一斯科尔斯一默顿期权定价模型中，通常需要估计的变量是（ ）。

A.期权的到期时间

B.标的资产的价格波动率

C.标的资产的到期价格

D.无风险利率

下列关于布莱克—斯科尔斯期权定价模型假设的说法正确的有()。

A.未来股票的价格将是两种可能值中的一个

B.看涨期权只能在到期日执行

C.股票或期权的买卖没有交易成本

D.所有证券交易都是连续发生的，股票价格随机游走

影响布莱克-斯克尔斯期权定价模型中看涨期权价格的最重要因素是(  )。

  A．股票的价格

  B．期权有效期

  C．期权的行使价格

  D．基础资产即股票报酬率水平的波动程度，也就是风险程度